Wealth France (OneLife) : la fiche complète, ticket et frais clarifiés

La documentation produit officielle de Wealth France (« Wealth France – Caractéristiques produit », OneLife, réf. ONE/F/NC/WLTH/0132/FR/005/2303) fixe deux seuils clairs pour la prime initiale : 100 000 € minimum si le versement est investi exclusivement en fonds externes (OPCVM) et/ou en fonds internes collectifs (FIC), ou 250 000 € minimum si tout ou partie du versement est investi dans un Fonds Interne Dédié (FID) ou un Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS). La page officielle onelife.com dédiée à la France confirme ces deux mêmes montants.

Le chiffre de 125 000 € que l'on trouve parfois cité pour ce contrat existe bien dans la documentation officielle — mais il désigne un seuil différent : le montant minimum à allouer à un support FID ou FAS une fois le contrat déjà ouvert, pas le ticket d'entrée du contrat. Un rachat partiel ne peut d'ailleurs pas faire descendre un support FID/FAS sous ce seuil de 125 000 €, sous peine de rachat total ou de réallocation obligatoire. C'est cette confusion entre « seuil d'entrée » et « minimum par support » qui explique l'écart que vous avez pu constater d'une source à l'autre — nous l'avons également corrigée dans notre avis complet sur la compagnie OneLife, qui citait auparavant ce même chiffre de façon ambiguë.

Un point de vigilance distinct : OneLife commercialise, à côté de Wealth France, un second produit nommé Capitalisation France, un contrat de capitalisation (et non d'assurance-vie) ouvert aux personnes physiques et morales, qui partage la même architecture de frais et de tickets. Les deux sont des fiches produit séparées chez l'assureur : ne les confondez pas lors d'une comparaison ou d'une demande de devis.

Non, pas comme tarif générique OneLife. La page officielle onelife.com/en/invest-in-your-country/france ne publie aucun pourcentage de frais — elle se limite aux tickets d'entrée. C'est la documentation produit officielle du contrat qui donne le chiffre exact : frais d'entrée de 5 % maximum. Les « 0 % » que l'on trouve sur certains sites de courtage (une remise présentée comme « négociée pour nos clients », ou un partenariat commercial mis en avant par le site lui-même) sont des remises propres à l'intermédiaire qui les affiche, pas un tarif OneLife applicable par défaut à tous les souscripteurs.

Le reste de la grille officielle est détaillé : frais de gestion administrative jusqu'à 1,5 % par an, frais de distribution jusqu'à 1 % par an (hors TVA) sur la seule valeur d'un support FID ou FAS, frais d'arbitrage jusqu'à 1 % du montant transféré (minimum 80 €) pour les fonds externes et FIC, et frais de dépositaire de l'ordre de 0,10 % en moyenne (soumis à TVA). Les arbitrages automatiques (sécurisation des plus-values, limitation des pertes, arbitrages programmés) sont gratuits, et aucun frais de sortie ne s'applique : le rachat total est possible à tout moment sans pénalité.

La documentation officielle cite d'ailleurs Quintet (ex-KBL European Private Bankers, Luxembourg) comme exemple de banque dépositaire, avec un tarif spécifique de 0,06 % sur fonds, ETF, obligations et actions. Il s'agit d'un exemple donné dans le document produit, pas nécessairement de l'unique dépositaire utilisé pour l'ensemble des contrats Wealth France — un point à faire confirmer si le nom du dépositaire est déterminant pour vous.

Wealth France repose sur quatre catégories de supports, toutes en unités de compte : les fonds externes (OPCVM/UCITS), les fonds internes collectifs (FIC), les fonds internes dédiés (FID, gestion sous mandat discrétionnaire) et les fonds d'assurance spécialisés (FAS, gestion conseillée ou pilotée par le souscripteur). L'univers accessible inclut, selon la documentation OneLife, les ETF, actions, obligations, produits structurés, le private equity, l'immobilier et les actifs non cotés — une architecture ouverte comparable à celle de Cardif Elite Lux ou de Wealth Executive Life.

Le contrat ne propose aucun fonds en euros à capital garanti : la totalité de l'épargne logée sur Wealth France reste exposée aux marchés, quel que soit le support choisi. C'est un choix structurel du produit, pas une lacune isolée à ce contrat.

Sur le nombre exact de fonds référencés, la prudence s'impose : un site de courtage spécialisé avance « plus de 700 OPCVM référencés », un autre cite « 300+ » pour ce même contrat, et nous n'avons retrouvé ce chiffre sur aucune publication officielle d'OneLife à ce jour — ni sur la page dédiée à la France, ni dans le document produit. Le nombre réel se situe probablement dans cette fourchette, mais il doit être confirmé contrat par contrat auprès de votre intermédiaire plutôt que d'être pris pour acquis.

Oui, c'est l'un des points les plus différenciants du contrat sur ce comparatif : au-delà de l'euro, devise de référence par défaut, Wealth France permet de libeller le contrat (sous réserve d'acceptation préalable) en USD, GBP, CHF, DKK ou SEK — soit 6 devises au total. C'est une architecture plus large que celle publiquement documentée pour Wealth Executive Life (Vitis Life), qui ne communique pas de devise alternative à l'euro.

OneLife met également en avant la portabilité de Wealth France en cas de relocalisation à l'étranger (après analyse du dossier par l'assureur) — un argument pertinent pour un souscripteur qui anticipe une expatriation future sans vouloir changer de contrat à cette occasion.

Le contrat bénéficie par ailleurs du cadre standard du marché luxembourgeois : triangle de sécurité, super-privilège sans plafond d'indemnisation en cas de défaillance de l'assureur, insaisissabilité vis-à-vis des créanciers du souscripteur, et transparence fiscale via l'échange automatique d'informations.

Wealth France est émis par The OneLife Company S.A., filiale à 100 % du groupe français APICIL depuis fin 2019. Plusieurs sources commerciales convergent vers environ 10,5 milliards d'euros d'actifs sous gestion et 1,3 milliard d'euros de primes collectées en 2024 pour l'ensemble d'OneLife (tous contrats confondus, pas seulement Wealth France) — des chiffres que nous n'avons pas pu confirmer directement sur le dernier rapport SFCR de la compagnie, dont l'accès automatisé était protégé au moment de notre recherche.

Sur le ratio de solvabilité propre à OneLife (à ne pas confondre avec celui du groupe APICIL, sa maison mère, dont le ratio ne se substitue pas à celui de la filiale émettrice des contrats), nous n'avons pas retrouvé de chiffre confirmé de façon indépendante pour le dernier exercice clos — un point déjà signalé dans notre avis complet sur la compagnie, et qui reste entier pour cette fiche. Nous vous recommandons de demander ce chiffre, daté, directement à votre intermédiaire avant de vous engager sur un montant significatif.