En résumé
Liberté est le contrat d'entrée de gamme patrimoniale d'Utmost Luxembourg (ex-Lombard International, rebrandé en 2025), accessible à partir de 250 000 €, avec un Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS) dès 125 000 €. Il se distingue de Private Wealth Portfolio (PWP), l'offre haut de gamme de la même compagnie à 500 000 € — les deux contrats ne s'adressent pas au même palier de patrimoine, une distinction que peu de comparatifs font clairement.
Utmost Luxembourg porte l'héritage de Lombard International, compagnie fondée en 1991 et rachetée par le groupe britannique Utmost Group fin 2024, rebrandée en 2025. Le groupe affichait environ 107,1 milliards de livres sterling d'encours et près de 200 000 clients à fin juin 2025 — une taille qui en fait l'un des plus gros acteurs du marché luxembourgeois de l'assurance vie patrimoniale.
La compagnie commercialise plusieurs gammes de contrats selon le patrimoine du souscripteur. Cette fiche porte sur Liberté, le contrat le plus accessible de la gamme française, à ne pas confondre avec Private Wealth Portfolio (PWP) France, réservé à partir de 500 000 € et déjà détaillé dans notre avis sur la compagnie.
Fiche technique
- Assureur
- Utmost Luxembourg S.A. (ex-Lombard International)
- Ticket d'entrée
- 250 000 €
- Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS)
- Dès 125 000 €
- Autre gamme de la compagnie
- Private Wealth Portfolio (PWP) — dès 500 000 €
- Protection
- Triangle de sécurité + super-privilège sans plafond
- Notation financière
- Fitch A+, perspective stable (confirmée janvier 2025)
- Actionnariat
- Utmost Group (Royaume-Uni), depuis le 30 décembre 2024
- Délai de souscription indicatif
- 4 à 8 semaines
Liberté et Private Wealth Portfolio : pourquoi ne pas les confondre ?
Utmost Luxembourg n'a pas un seul contrat phare mais une gamme segmentée par patrimoine. Liberté s'adresse aux souscripteurs à partir de 250 000 €, avec un accès au Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS) dès 125 000 € pour la partie sélection libre des supports. Private Wealth Portfolio (PWP) France, émis via les entités régulées d'Utmost en Irlande et au Luxembourg, cible une clientèle différente à partir de 500 000 €.
Cette distinction compte pour la recherche : un souscripteur qui compare des tickets d'entrée sans préciser le nom exact du contrat risque de mélanger deux offres aux seuils très différents chez la même compagnie. C'est une confusion fréquente sur le marché, y compris dans certains comparatifs concurrents.
Que change le rachat par Utmost Group pour un souscripteur Liberté ?
Le rachat de Lombard International par Utmost Group, finalisé le 30 décembre 2024, et le rebranding qui a suivi en 2025 ne modifient pas la structure juridique du contrat ni la protection des actifs déjà souscrits : le triangle de sécurité repose sur la ségrégation des actifs auprès d'une banque dépositaire, indépendamment de l'actionnariat de l'assureur.
Ce qui change, potentiellement, ce sont les orientations commerciales et la gamme de fonds proposée à moyen terme — un point que nous suivons pour nos clients déjà souscrits, conformément à notre pratique de veille sur les mouvements du marché luxembourgeois.
Sur le plan de la solidité financière, la notation Fitch A+ perspective stable, confirmée en janvier 2025, reste un indicateur rassurant pour juger la capacité de l'assureur à honorer ses engagements — à recouper avec les rapports SFCR les plus récents avant toute souscription.
Quel univers d'investissement pour le contrat Liberté ?
Le détail précis des supports accessibles dans Liberté (hors franchissement du seuil FAS à 125 000 €) n'est pas communiqué publiquement de façon exhaustive. Ce que confirment les sources officielles du groupe : le FAS ouvre l'accès à une sélection libre de supports par le souscripteur lui-même, sans gestionnaire intermédiaire — la structure standard de ce type d'enveloppe sur le marché luxembourgeois.
Pour un patrimoine supérieur à 500 000 € cherchant un univers plus étendu (titres vifs, private equity), Private Wealth Portfolio reste l'offre à comparer en priorité chez cette même compagnie, plutôt que Liberté.
Pour qui, et pour qui pas
Adapté si
- ◆Vous disposez de 250 000 € à moins de 500 000 € et cherchez un contrat chez une compagnie de taille internationale plutôt qu'un pure player luxembourgeois.
- ◆Vous voulez accéder à un Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS) en pilotant vous-même la sélection des supports, dès 125 000 €.
- ◆La notation de solidité financière (Fitch A+) est un critère de sélection important pour vous.
Moins pertinent si
- ◇Votre patrimoine dépasse 500 000 € et vous cherchez l'univers le plus étendu possible : Private Wealth Portfolio, chez la même compagnie, correspond mieux à ce profil.
- ◇Vous voulez un contrat dont l'univers de fonds est publiquement détaillé avant tout échange : ce niveau de transparence n'est pas disponible pour Liberté à ce jour.
- ◇Vous privilégiez un actionnariat purement luxembourgeois plutôt qu'un groupe international récemment recomposé.
Liberté face à ses alternatives directes
À ticket comparable (250 000 €), Liberté se distingue moins par son univers — peu documenté publiquement — que par la taille et la notation financière du groupe qui le porte. Voici comment il se situe face à deux alternatives publiquement plus détaillées.
| Contrat | Ticket | Notation / solidité | Point distinctif |
|---|---|---|---|
| Liberté (Utmost Luxembourg) | 250 000 € | Fitch A+ (janvier 2025) | Groupe international ~107 Md£ d'encours, ~200 000 clients |
| Cardif Elite Lux (Cardif Lux Vie) | 250 000 € | S&P A (mai 2025) | Univers de 2 800+ fonds référencés publiquement détaillé |
| ProFolio (Bâloise Vie Luxembourg) | 500 000 € (FID) | S&P A+ (groupe, avant fusion Helvetia) | Contrat multi-devises (EUR/USD/CHF/GBP) |
Questions fréquentes
Liberté et Private Wealth Portfolio, est-ce le même contrat ?+
Non. Ce sont deux offres distinctes d'Utmost Luxembourg : Liberté est accessible dès 250 000 €, Private Wealth Portfolio (PWP) France dès 500 000 €. Elles ciblent des paliers de patrimoine différents.
Le rachat de Lombard International par Utmost change-t-il la protection de mon contrat ?+
Non. Le triangle de sécurité et le super-privilège reposent sur la ségrégation des actifs auprès d'une banque dépositaire, sous contrôle du Commissariat aux Assurances — un mécanisme indépendant de l'actionnariat de l'assureur.
Quel est le ticket d'entrée du Fonds d'Assurance Spécialisé (FAS) sur Liberté ?+
125 000 €, contre un standard de marché à 250 000 € chez la plupart des compagnies luxembourgeoises pour ce type d'enveloppe.
Utmost Luxembourg est-elle une compagnie fiable ?+
Le groupe affiche une notation Fitch A+ perspective stable (confirmée janvier 2025) et environ 107,1 milliards de livres sterling d'encours à fin juin 2025. Voir notre avis complet sur la compagnie pour le détail de sa solvabilité et de son historique.
Le contrat Liberté est-il disponible en plusieurs devises ?+
Ce point n'est pas confirmé publiquement de façon détaillée pour ce contrat précis — à vérifier directement avec la compagnie si le multidevises est un critère déterminant pour vous.
Pour aller plus loin
- Lire l'avis complet sur la compagnie Utmost Luxembourg →
Détaille le rachat par Utmost Group, la notation Fitch et l'offre Private Wealth Portfolio à 500 000 €.
- FID ou FAS : quel véhicule choisir ? →
Le FAS de Liberté, accessible dès 125 000 €, s'inscrit dans ce choix plus large entre gestion sous mandat et sélection libre.
- Comparer les 9 compagnies partenaires du marché luxembourgeois →
Situe Utmost Luxembourg face à l'ensemble du marché, au-delà des deux alternatives présentées ici.
Sources
- Utmost Group, présentation des solutions patrimoniales France et Luxembourg : utmostgroup.com
- Fitch Ratings, notation Utmost Group (janvier 2025)
- Commissariat aux Assurances (CAA), registre des entreprises d'assurance agréées : caa.lu